网友提问：
双鹭药业(002038)
研报日期：2018-08-29 双鹭药业(002038) 事件： 2018 年 8 月 28 日，公司发布 2018 年半年报。 2018 年上半年实现营业收入 9.81 亿元， 同比增长 110.41%； 实现归母净利润 3.50 亿元， 同比增长 50.44%；实现扣非归母净利润 3.35 亿元， 同比增长 74.20%。 同时预告1-9 月经营情况，预计 2018 年 1-9 月实现归母净利润 5.08-5.86 亿元，同比增长 30%-50%。 点评： 扣非 74%增长、 表现亮眼， 期待来那度胺下半年逐步上量。 我们预计主要是两票制影响导致公司主要品种出厂价提高使得收入增速高于利润增速。 生物药和生化药是公司最主要的分类产品，收入和毛利占比约 80%。 2018年上半年生物药&生化药、化学药分别实现收入 8.01 亿元 （101.24%+）、 1.71亿元（157.18%+）， 分别实现毛利 6.66 亿元（132.87%+）、 1.54 亿元（240.86%+） 。分季度看， 2018 年第二季度延续了一季度的高增长， 二季度单季度实现 5.41 亿元的收入，同比增长 125.63%、 环比增长 22.83%；实现归母净利润 1.68 亿元， 同比增长 58.83%。 我们预计公司基因工程产品（白介素-11、重组人碱性成纤维细胞生长因子等）、替莫唑胺、杏灵滴丸、依
网友回复
普普通通平凡人：
都是年报抄的，08年预测与文中提到实际有些矛盾
飞龙投资998：
这个研报太差劲，上次忽悠55，这次连营收增加原因都不懂，营收增加主要是建立自己营销队伍，把以前大包的市场要自己做，以前量在表外，现在归自己，以前厂价以下折扣，现在厂价结算，而增加的销售费用就是给大包的折价，现在半年3.5亿，占营收百分之38，这点是医药股最不放心的地方，步，恒，等都是这样。为什么不提奥硝唑的情况，都不提，这是不确定性。除此以外很不错
金湖电脑：
欧盟将使用人民币，结算，震惊世界。马克龙在美国的威胁下倒向中国。
入富来临，MSCl扩容，究竟是谁在，做空？究竟是谁在割肉？外资已连续七个月加仓。外资，增仓近2000亿元。牛不就在不远的地方，等大家。可是又有多少人却倒在了黎明前的黑暗。在股市中生存，要学会找一只穿越与无穷的股票。买了之后睡觉香。一个知心小白马。一上市三个板就打开了。然后就经过三浪洗盘。到了十再跌五点可跌的地步。业绩三年稳步增长。十转四派十元分红。高股息率，比银行还高。即使这样的个股，也比市场杀得体无完肤。现在的估值已比银行的估值还低。603809半年报之战马上打响。是上天送给大家翻一个倍还严重低估的红大红包。
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收锅底卖斗笠：
这是帮庄家收集筹码的研报？ 上半年0.51元，下半年继续增长、来那度铵开始全国放量，业绩反而大幅度下降才0.38？难道双鹭的业绩又开启下降通道了？ 个人以为下半年来那度铵有可能贡献超过一个亿的利润，业绩不低于1.20元。
专鹭长二短二止5：
老兄在其他地方说来都度胺不到预期是不会买入的。现在明显低于预期，怎么现在又说很不错？
专鹭长二短二止5：
这样的研究报告好。表面上看是推荐买入，但业绩预期降得很低。可以避免心理膨胀。
迦陵频伽8afic2：
飞龙投资998股友的帖子，其实还是不错的。
飞龙投资998：
现在的好是除来拿以外，而来拿确实低于预期，3季度是观察期，如果来拿销售无量，仅仅靠其他产品也不会让我再次全仓
潇湘雨歇：
2018年营收16.88亿？去年的数据忘改了？差评，打PP