网友提问:
酒鬼酒(000799)
研报日期:2018-09-10 酒鬼酒(000799) 中粮接手, 从内至外改善经营状况。 公司是馥郁香型白酒的创始者,旗下拥有“内参”、“酒鬼”和“湘泉”三大系列产品。 2014 年中粮接管后对公司产品结构、市场战略与管理体制进行了多项改革,令公司经营回归正轨。公司目前体量较小,但实施聚焦核心产品与渠道深耕的战略后销售情况不断转好,未来发展空间很大,有望跻身中国白酒一流品牌。 次高端崛起,产品渠道发力迎头赶上。 2013 年起高端白酒接连涨价为次高端白酒打开空间,酒鬼酒及时转向中高端产品培育令业绩扭亏为盈。随着诸多品牌进入该市场,次高端白酒进入品牌竞争期。对比同业,酒鬼酒销售规模较小,但产品质量与经营能力不落人后,并且不断加强推广与价值建设工作,力图在次高端战役一举打响酒鬼酒品牌。 产品结构持续优化,渠道建设成效斐然。 公司实施产品聚焦战略后单品数量缩减至 80 个以下, 内参酒鬼 2018H1 营收占比高达 86.32%,整体毛利率被拉升至 78.35%;华中、华北和华东地区营收增长稳健,湖南大区 2018H1 销售占比达到了 41%,营业网点覆盖省内 20%的县市。 维持公司“推荐”评级。 公司是中国白酒行业中文化营销的开创者,尽管前期多次陷入经营困境,但中粮入主以来公司的业务与内控体制都有了很大的改善,各项财务数据表现良好,我们基于以下理由,看好公司的长期投资价值
网友回复
股友a5HE1a:
毛用
阿里巴巴和海盗:
明天能涨停???
两极投资:
一推荐买现在套百分之二十,比散户还差
股友Nr4Nsn:
老乡别走
aduala:
研报不停酒鬼不涨
chinaxjf:
我28.8出的,23.8感觉差不多了又进的,没想到还有更低
A混沌骑士:
涨停了涨停了 明天都别走 哈哈哈
西地水泥制品:
28以上没卖,到现在苦啊。5000股
西地水泥制品:
涨上去说什么,也清仓这垃圾股。