葡萄酒市场研究：中国对澳反倾销调查 本土企业或迎发展契机

最近，商务部发布的一则公告，震惊了葡萄酒圈。

8月18日，商务部启动对原产于澳大利亚的进口相关葡萄酒进行反倾销立案调查。
中国酒业协会提交的申请书显示，澳大利亚对中国进口的葡萄酒主要存在“量增价跌”的问题：2015年到2019年，澳大利亚葡萄酒进口葡萄酒数量增长了113%，进口价格则下降13.36%，所占中国市场份额则提高了9.7%。
中国酒业协会认为，澳大利亚葡萄酒的倾销幅度高达202.7%。

《申请书》认为，国内产业的生产状况和经营状况正在急剧恶化，澳大利亚申请调查产品的大量低价倾销正在对国内产业造成损害。

澳大利亚作为中国进口葡萄酒第一大来源地，此次对澳葡萄酒启动反倾销调查，能否给国内葡萄酒企业带来发展良机？

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中国的葡萄酒渊源已久，最早在《诗经》中，便出现了中国人对于葡萄的文字记载。
公元前138年，西汉张骞出使西域，便将葡萄栽培酿造技术引入国内，至唐朝时葡萄酒酿造技术已从宫廷流传至坊间，一度成为中国葡萄酒辉煌时刻。
1892年，华侨张弼士在烟台建造中国首个葡萄酒基地；2001年，葡萄酒正式选为国宴用酒。

如今我国以白酒消费为主，葡萄酒产业稍弱，但也拥有一些知名品牌，从葡萄酒文化、酿造技术等方面来看，国产葡萄酒都毫不逊色。

葡萄酒，顾名思义就是以葡萄为原料酿造的一种果酒。
葡萄酒的品种很多，因葡萄的栽培、葡萄酒生产工艺条件的不同，产品风格各不相同。

以成品颜色来说，可分为白葡萄酒、红葡萄酒及桃红葡萄酒三类。
其中红葡萄酒又可细分为干红葡萄酒、半干红葡萄酒、半甜红葡萄酒和甜红葡萄酒，白葡萄酒则细分为干白葡萄酒、半干白葡萄酒、半甜白葡萄酒和甜白葡萄酒。

葡萄果实若要转变为瓶中美酒，进程中大致需要经历采摘、破碎、压榨、发酵、陈年和装瓶等步骤，但依据葡萄酒种类、酿造风格和工艺的不同，详细的步骤会相应进行调整。

02

目前我国葡萄酒消费量在全世界排名第五，国内葡萄酒市场是以进口葡萄酒为主，国产葡萄酒为辅的格局。
国内大多数人都比较偏爱进口葡萄酒，即使不饮酒，也能随口说出一句“82年的拉菲”。

近年来，我国葡萄酒产量逐年下降。
2019年，我国葡萄酒产量为4.51亿升，较2018年下滑28.30%。
2020年上半年，我国葡萄酒产量继续走低，仅为1.27亿升。

从葡萄酒消费量来看，2012-2019年我国葡萄酒消费量波动下降，但整体消费量远远高于我国葡萄酒产量。
2019年，我国葡萄酒消费量约为11.13亿升，较2018年下滑18.10%。
2019年我国葡萄酒产量与消费量比率仅为40.5%，这也意味着国内葡萄酒消费量大部分是来自进口葡萄酒。

与中国葡萄酒产量走势相反，中国葡萄酒进口额近年来一直维持比较稳定的增长趋势，直到2019年，受行业景气度等因素影响，进口额为35.4亿美元，出现近年来首次下跌。

具体来看一下进口情况，2019年，我国葡萄酒进口来源地市场占比最大的是澳大利亚，市场份额约为35.5%，排第二的是法国，占比28.5%，智利排第三，市场份额为14.2%，意大利、西班牙、美国、阿根廷等排在其后。

澳大利亚葡萄酒在中国市场发展迅猛，2019年成功超越法国，成为中国最大的进口葡萄酒来源国。
究其原因，一方面是因为其在华进口获得阶段性减免，尤其是在去年，澳大利亚出口到中国的葡萄酒关税降为零。
另一方面，澳大利亚联邦政府和州政府通过有关产业政策、产业规划以及扶持措施，鼓励和发展本国葡萄酒产业。

03

面对如此激烈的市场竞争，国产葡萄酒行业将如何反击？

澳大利亚作为我国进口葡萄酒第一大来源地，国家对其政策调整备受市场关注。

若此次反倾销调查成立，国内消费者会因增税而将目光转移，这有可能为国产酒提供机会。

澳大利亚的葡萄酒属于新世界葡萄酒，主打性价比，国家政策调整实际上可以削弱其一定竞争优势，对国内的葡萄酒企业的产品起到部分保护性作用。

今年以来受国内外疫情影响，葡萄酒进口量大幅下滑，国内葡萄酒行业加速洗牌，整个行业将进一步向品牌化、精品化方向发展。

此外，国产葡萄酒行业还开展了诸多自救行动，比如，中国酒业协会召集宁夏、新疆、北京等11个葡萄酒产区召开会议，推动“国人喝国酒”倡议，同时张裕、长城、王朝等国内五大葡萄酒企业负责人首次“抱团”集体带货。

业内人士表示，由于今年疫情对进口葡萄酒造成了一定影响，确实为中国葡萄酒提供更多机会，比如令消费者看到国产葡萄酒在地域上的稳定性与便利性，开始对中国葡萄酒投入更多关注等。
但更为重要的是，近年来中国葡萄酒的整体崛起，品质上的大步提高，商业模式的进步，以及中国葡萄酒产业的日趋成熟。

04

葡萄酒的产业链较短，由酿酒葡萄原料供应、葡萄酒生产、葡萄酒销售三个环节构成，其中，原料供应环节关注点在葡萄园，树龄长、管理完善的葡萄园属于战略资源，葡萄酒生产环节关注点在产品组合和品牌塑造，销售环节关注点在对即饮渠道及非即饮渠道的销售策略。

近年来，随着葡萄酒市场整合加剧，具有品牌的企业和产品更容易在市场中脱颖而出。
在国产葡萄酒领域，排名靠前的企业收割了大部分行业利润，不断挤占中小型企业的市场空间。
以张裕、长城、茅台葡萄酒、王朝为代表的大品牌企业，在品牌市场不断下沉的情况下，进一步占领区域性品牌的市场。

2019年我国葡萄酒行业品牌C-BPI排名情况

张裕A（000869）：我国乃至亚洲最大的葡萄酒生产基地，拥有上百年红酒生产历史。
从事的主要业务为生产经营葡萄酒和白兰地，从而为国内外消费者提供健康、时尚的酒类饮品。
经过过去10余年的快速发展，公司已居国内葡萄酒行业龙头地位，这在未来的竞争中，具有一定的比较优势。

公司在我国黄金葡萄产区大力建设葡萄基地，在新疆石河子市购置60公顷土地及建设高档酒生产基地项目，规划种植了优质酿酒葡萄示范园400亩，建设高档原酒发酵能力1万吨。
在烟台4万亩葡萄基地的基础上再增加3万亩，在宁夏银川和青铜峡市与当地农垦局联手建设7万亩的葡萄基地。
先后收购了法国干邑富朗多酒庄、西班牙爱欧公爵和法国卡斯黛乐酒庄等公司。

（文章来源于：解析投资）

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