巴菲特的投资方法可以用一句话来表述：以企业主的心态，精选少数几家（具有持续竞争优势的）杰出企业股票，低价买进，长期持有。
一、企业所有者原则。
格雷厄姆曾说：“最聪明的投资方式，就是把自己当成持股公司的老板”。巴菲特认为“这是有史以来关于投资理财最重要的一句话。”
在投资时，应该把自己看成是企业分析师，而不是市场分析师。“我从事投资时，主要观察一家公司的全貌，而大多数投资人只盯着它的股价。”
二、杰出企业原则。
寻找超级明星--给我们提供了走向成功的唯一机会，一个二流的企业最有可能仍旧是二流的企业，而投资人的结果也可能是二流的，与赢家为伍，你自然就会成为赢家。
三、集中投资原则。
要集中优势兵力打歼灭战。讲的就是集中投资的原则。可以说“少就是多”。就是要把资金集中在少数几家熟悉的、可以理解的、“能力圈”以内的杰出企业股票上。
多样化是无知的保护伞。如果你对投资略知一二并能了解企业的经营情况，那么选5-10家价格合理且具长期竞争优势的公司。传统意义上的多元化投资（广义上的活跃证券投资）对你就毫无意义了。
四、安全边际原则。
即要逢低买进，而且买进价格要低于企业内在价值较大的幅度，以便留有安全余地。即使是最好的企业，购买的价格也应该合理。饭吃八分饱；如果你离悬崖还有一公里，那么你肯定不会跌下悬崖，这就是成功投资的基石--安全边际原则。
架设桥梁时，你坚持载重量为3万磅，但你只准许1万磅的卡车穿梭其间。相同的原则也适用于投资领域。
五、长线是金原则。
不理会每日股价涨跌，不去担心总体经济情势的变化，以买下一家公司的心态长期持有股票，复利累进，分享企业成长的果实。长期投资是最聪明的而且是自然而然的选择。
他对短线投机十分反感，认为“短线投机等于就即将发生的事情进行赌博。如果你运用大量的资金进行短线投机，有可能血本无归。”他甚至一针见血地说：“你不会每年都更换房子、孩子和老婆。为什么要卖出公司（股票）呢？”