网友提问：
双鹭药业(002038)对待政策消息必须客观解读，而集采是整个医药采购政策，是去除带金销售的致命武器，所
对待政策消息必须客观解读，而集采是整个医药采购政策，是去除带金销售的致命武器，所有高利润药品都会去中间环节，减价是趋势，破除销售模式，利于龙头公司，如果双鹭药业也存在高利润，高销售费用，有仿制药，也是伤着之一，我持有双鹭药业，次政策短期解读为利空，长期利于龙头公司，王牌药吉非替尼大降价原研取胜，是这次集采最大看点，乙肝霸主降价幅度霸屏，个人看法市场变了，双鹭药业生不逢时
网友回复
slylfylf：
飞龙兄弟，技术上怎么看这两天双鹭放量下跌，会破前低吗？
股友mH3VPo：
这次是放量下跌
股友CUlLU1：
仿制药也不是那么好做出来的，哪个不投个几亿，排个四五年才获批
鱼跃2038：
揪心……
slylfylf：
现在还搞一致性，企业花大钱搞了，然后只有一家集采成功，这不是耍猴吗
股友OlRUpK：
辅药"-“仿制药一致性评价”"集采"-下一个是不是医疗器械了
意江南春风：
这次我沽空，没有办法，世易时移。大环境变了，打个很俗的比方，黄金价格贵吧，275一克，砍掉90%是多少？一包一般的香烟价格了。医药从贵族变成了农民工了。我建议大家参考塑化剂对白酒的影响。虽然我还有少量股票，但是大部分已经砍掉了，静观其变吧。双鹭30亿的营收砍掉一半呢？利润有多少？最坏的打算参考化工股了。要知道他们只有6-7倍的市盈率。。。
飞龙投资998：
短期双鹭药业暂时不会改变营销模式，至少今年明年业绩会持续增长，医药行业带金销售这颗毒瘤二十余年以上，现在看来国家下决心要去除，半年内看个公司策略，以及进一步政策变革。双鹭药业目前静态估值在合理空间，19年主看来拿放量，如果倍增，股价必然有反应，行业关注恒瑞医药，复星医药，科伦药业，丽珠医药华海药业，海正药业，力生药业，这些主流公司的市场估值是否下沉，而影响较小的疫苗，血制品，老字号中药，OTC，药房连锁，医疗服务是否有改变，细心观察机构给予龙头公司再评级。集采对医药公司，医药代表，医生是利空，对患者和医保是利好
飞龙投资998：
现在是两票制，集采是不是一票制？
飞龙投资998：
据新华社报道，国家组织药品集中采购和使用试点工作部署会7日在京召开，国务院副总理、国务院医改领导小组组长孙春兰出席并讲话。她强调，要深入贯彻习近平关于药品集中采购的重要指示，认真落实党中央、国务院决策部署，稳妥推进试点工作，探索完善药品集中采购机制和以市场为主导的药价形成机制，降低群众药费负担，规范药品流通秩序，提高群众用药安全。 孙春兰指出，药品集中采购是深化医改、解决看病难看病贵问题的重大举措。要坚持市场机制和政府作用相结合，探索跨区域联盟集中带量采购，量价挂钩、招采合一，做好保证使用、确保质量、稳定供应、及时回款等工作，促进药价回归合理水平、药品行业实现转型升级。坚持医疗、医保、医药联动，同步推进公立医院服务价格、薪酬制度、绩效考核等综合改革，实现“腾笼换鸟”，调动医务人员积极性。创新医保管理，建立“结余留用、合理超支分担”机制，鼓励医疗机构使用价格适宜的药品，打击欺诈骗保行为。 孙春兰强调，药品改革涉及生产流通使用多方利益调整，试点地区和相关部门要提高政治站位，层层压实责任，精心组织实施，加强宣传引导，以试点工作的平稳有序推动医改向纵深发展，让改革成果更多转化为人民群众的获得感。
据新华社报道，国家组织药品集中采购和使用试点工作部署会7日在京召开，国务院副总理、国务院医改领导小组组长孙春兰出席并讲话。她强调，要深入贯彻习近平关于药品集中采购的重要指示，认真落实党中央、国务院决策部署，稳妥推进试点工作，探索完善药品集中采购机制和以市场为主导的药价形成机制，降低群众药费负担，规范药品流通秩序，提高群众用药安全。
孙春兰指出，药品集中采购是深化医改、解决看病难看病贵问题的重大举措。要坚持市场机制和政府作用相结合，探索跨区域联盟集中带量采购，量价挂钩、招采合一，做好保证使用、确保质量、稳定供应、及时回款等工作，促进药价回归合理水平、药品行业实现转型升级。坚持医疗、医保、医药...
嘉天之恩：
这种体制，真的成生产力发展的障碍了。
股友OlRUpK：
如此集采，唯低价中标，只一家中标，扼杀了药企对高端药的研发仿制积极性（不仿制就用原研，价格更贵，甚至形成单品原研垄断），打击了药企投入人力物力进行“一致性评价”的积极性（通过一致性了也不见得中标，被当猴耍了），看似是有序竞争，实则会形成为了企业生存 做“困兽犹斗”相互倾轧，看似中标占领了市场，实则也是惨胜，且犹如鸡肋，食之无肉弃之可惜。中标的不一定会赚大钱，不中标的失去市场 关闭单品生产线死的更快，药厂那还有勇气和资本去创新？恶性循环，，集采用药周期8-15个月，这个集采周期你中标了，你生产了，那么，你能保证下个集采周期你还能中标吗？ 这个不确定性，给企业带来了困惑，严重影响和扰乱了药企的发展和生产计划，， 某人说了，药企兼并，大鱼吃小鱼，去产能（单品仿制药一致性评价，保留3家药企，就是在去产能啊）。一家独大就好吗？其他药企退出单品生产及竞争后，会不会形成单品垄断包括价格垄断？发生了长生事件又会怎样？做生意最怕只有一家供应商，一般会采用3家最有综合实力的供应商，确保供应顺利。小企业，也有拳头产品，不在规模大小，通过了“一致性”说明有实力， 一些创新药企或孵化企业规模不大，如此集采设计也要他们去产能或淘汰么？ “药”费贵吗？其实是“医费”更贵。失败的集采设计。
如此集采，唯低价中标，只一家中标，扼杀了药企对高端药的研发仿制积极性（不仿制就用原研，价格更贵，甚至形成单品原研垄断），打击了药企投入人力物力进行“一致性评价”的积极性（通过一致性了也不见得中标，被当猴耍了），看似是有序竞争，实则会形成为了企业生存 做“困兽犹斗”相互倾轧，看似中标占领了市场，实则也是惨胜，且犹如鸡肋，食之无肉弃之可惜。中标的不一定会赚大钱，不中标的失去市场 关闭单品生产线死的更快，药厂那还有勇气和资本去创新？恶性循环，，集采用药周期8-15个月，这个集采周期你中标了，你生产了，那么，你能保证下个集采周期你还能中标吗？ 这个不确定性，给企业带来了困惑，严重影响和扰乱了药企的发展...
股友TbhOdT：
别什么事都往体制上拉，仿制药暴利还有理了?
飞龙投资998：
个人选出受集采影响较小的公司：1大输液龙头：，科伦药业（本来就是从低价竞争出来的龙头）2老字号品牌中药：同仁堂，云南白药，片子黄，马应龙。3疫苗:智飞生物，康泰生物，华兰生物，4:血制品（供不应求，原料紧缺，护城河高）天坛生物，华兰生物，博雅生物，卫光生物，振兴生物，上海莱士（此股不碰，估值过高）5，基因检测：金域，透光，基旦，等，6医疗服务：爱尔眼科，通策医疗。7仿制药创新药龙头：恒瑞，复兴，等冲击回调后关注估值。8双鹭药业（会受冲击，但业绩已经转折，静态估值25到30倍PE，动态：35到40PE，值得继续关注）以上仅仅是自己在医药行业关注的公司，仅仅交流，不作为买卖依据
飞龙投资998：
但医药行业政策处于高压状态，整个板块继续压抑，如果还想投资医药就比耐心了，在寒冬里等待春天，如果你不是行业人，就暂时回避近期利空
飞龙投资998：
除了医药个人还关注保险，白酒，5Ｇ（激进分子）现在股票太多，千山万水仅取一瓢，美女如云，适合自己只能万里挑一。
飞龙投资998：
补充医药股另类（销售费用较高）步长，以岭，天士力等，这些占医保资金也大，会集采吗？也值得关注
飞龙投资998：
老字号漏了白云山
飞龙投资998：
仔细看来集采办的答记者问：关于带金销售是经过权威机构调研的，集采就是要去掉销售环节，这是国家意志，顶层设计，彻底解决竞争乱像，这点和个人半年前关注带金销售黑天鹅一致，在选择医药股投资回避了销售费用高的公司。有人提出进了集采医生不用（我也有这个想法）但政策给出的配套政策是保证使用，给医院制定政策，并且医保报销时，同一药品，不论高价还是中标价，都以中标价报销，那么医生给患者用了高价同类药，医生就得给患者贴补药费，你说医生还敢用贵药吗？原则是仿制药替代，带金销售的仿制药就会彻底去产能，最后留下最强的少数几家。就这样还必须做一致性评价，小公司做仿制药成长不了。作为投资者必须仔细研究仿制药的公司，这政策是顶层设计必须成功，西药小公司凉凉。那针对成药公司国家调研机构也会让你出让销售环节利润，那么几个拥有大品种的，不长，衣领，天士，等以后会有新的政策吗？因为就是要解决带金销售，销售费用太高的公司必须回避。而血制品供不应求，几乎没有销售费，是医药股的好标的吗？
鱼跃2038：
飞龙你手上的双路打算咋办
飞龙投资998：
微小仓，可以忽略不计